2020年1月23日,某機(jī)構(gòu)購買了2020年6月到期的中金所5年期國碩期貨合藥.市場預(yù)價為100.360元。該機(jī)構(gòu)2個月期的資金成本為3.5%(連續(xù)復(fù)利)。(1)請計算息票率為2.94%,每年付息1次,2024年10月17日到期的國債的轉(zhuǎn)換因子。Fon*(2)請計算息票率為3.77%,每年付息1次,2025年3月8日到期的國債的轉(zhuǎn)換因子。(3)若上述兩種債券報價分別為100.864和104.688,請問哪個券更可能被空為選擇交割?(4)假設(shè)該機(jī)構(gòu)擬到期交割,請以這兩者中的較便宜券計算該期貨的理論報價。(5)若該機(jī)構(gòu)按照國債期貨的市場報價成交,若不考慮盯市結(jié)算,到期交割時,該機(jī)構(gòu)每份合約實際應(yīng)收到的現(xiàn)金為多少?

6.2020年1月23日,某機(jī)構(gòu)購買了2020年6月到期的中金所5年期國債期貨合約，市場報價為100.360元。該機(jī)構(gòu)2個月期的資金成本為3.5%(連續(xù)復(fù)利)。(1)請計算息票率為2.94%,每年付息1次,2024年10月17日到期的國債的轉(zhuǎn)換因子。(2)請計算息票率為3.77%,每年付息1次,2025年3月8日到期的國債的轉(zhuǎn)換因子。(3)若上述兩種債券報價分別為100.864和104.688,請問哪個券更可能被空方選擇交割?(4)假設(shè)該機(jī)構(gòu)擬到期交割,請以這兩者中的較便宜券計算該期貨的理論報價。(5)若該機(jī)構(gòu)按照國債期貨的市場報價成交,若不考慮盯市結(jié)算,到期交割時,該機(jī)構(gòu)每份合約實際應(yīng)收到的現(xiàn)金為多少?

2020年1月23日，某機(jī)構(gòu)購買了2020年6月到期的中金所的5年期國債期貨合約，市場報價為100.36元，該機(jī)構(gòu)2個月的資金成本為3.5%，連續(xù)復(fù)利，問（1）計算息票率為2.94%，每年付息一次，2024年10月17日到期的國債期貨的轉(zhuǎn)換因子（2）請計算息票率為3.77%，每年付息一次，2025年3月8日到期的國債的轉(zhuǎn)換因子（3）上述兩個債券的報價分別為100.864和104.688請問那個債券更可能被空頭方交割（4）該機(jī)構(gòu)擬到期交割，請問這兩者中的較便宜債券計算的該期貨的理論報價（5）該機(jī)構(gòu)按照國債期貨的市場報價提交，不考慮盯市結(jié)算，到期交割時，該機(jī)構(gòu)的每份合約實際收到的現(xiàn)金為多少？

2020年1月23日，某機(jī)構(gòu)購買了2020年6月到期的中金所的5年期國債期貨合約，市場報價為100.36元，該機(jī)構(gòu)2個月的資金成本為3.5%，連續(xù)復(fù)利，問（1）計算息票率為2.94%，每年付息一次，2024年10月17日到期的國債期貨的轉(zhuǎn)換因子（2）請計算息票率為3.77%，每年付息一次，2025年3月8日到期的國債的轉(zhuǎn)換因子（3）上述兩個債券的報價分別為100.864和104.688請問那個債券更可能被空頭方交割（4）該機(jī)構(gòu)擬到期交割，請問這兩者中的較便宜債券計算的該期貨的理論報價（5）該機(jī)構(gòu)按照國債期貨的市場報價提交，不考慮盯市結(jié)算，到期交割時，該機(jī)構(gòu)的每份合約實際收到的現(xiàn)金為多少？

2020年1月23日，某機(jī)構(gòu)購買了2020年6月到期的中金所的5年期國債期貨合約，市場報價為100.36元，該機(jī)構(gòu)2個月的資金成本為3.5%，連續(xù)復(fù)利，問（1）計算息票率為2.94%，每年付息一次，2024年10月17日到期的國債期貨的轉(zhuǎn)換因子（2）請計算息票率為3.77%，每年付息一次，2025年3月8日到期的國債的轉(zhuǎn)換因子（3）上述兩個債券的報價分別為100.864和104.688請問那個債券更可能被空頭方交割（4）該機(jī)構(gòu)擬到期交割，請問這兩者中的較便宜債券計算的該期貨的理論報價（5）該機(jī)構(gòu)按照國債期貨的市場報價提交，不考慮盯市結(jié)算，到期交割時，該機(jī)構(gòu)的每份合約實際收到的現(xiàn)金為多少？