老師，這道題目答案A和B不懂。 公司年末長(zhǎng)期借款余額12000萬(wàn)，無(wú)短期借款。最佳現(xiàn)金持有量為500萬(wàn)元。求A和B。 這道題答案A計(jì)算第一季度長(zhǎng)期借款利息。（12000+600）/12×4不明白。為什么計(jì)算四個(gè)月的利息。第一季度只有三個(gè)月，為什么×4呢？ 答案B，期末現(xiàn)金余額。期末現(xiàn)金余額不考慮期初的長(zhǎng)期借款嗎？為什么期初的12000的長(zhǎng)期借款沒(méi)有計(jì)算進(jìn)去？ 不明白。

【練習(xí)】M公司2017年年末現(xiàn)金余額為8000元，2018年的理想現(xiàn)金余額是3000元。2017年年末長(zhǎng)期借款余額為120000元，無(wú)短期借款。假設(shè)企業(yè)短期借款年利率為10%，長(zhǎng)期借款年利率為12%。如果資金不足，可以向銀行借款(銀行的要求是借款額必須是1000元的整數(shù)倍)，借款利息按季支付。新增借款在每季季初，歸還借款在季末，如需歸還，借款須以100整數(shù)倍歸還。假設(shè)企業(yè)在第一季度取得長(zhǎng)期借款30000元，第四季度取得長(zhǎng)期借款60000元。請(qǐng)把現(xiàn)金預(yù)算表填制完整。

預(yù)計(jì)第一季度的現(xiàn)金余缺為－15 000元，理想的期末目標(biāo)現(xiàn)金余額是4 500元，計(jì)劃在本季度利用長(zhǎng)期借款籌措資金，借款金額要求是10 000元的整數(shù)倍，年利率是8%，在季度末支付利息。 現(xiàn)金余缺＋長(zhǎng)期借款金額－長(zhǎng)期借款利息＝目標(biāo)現(xiàn)金余額－15 000＋長(zhǎng)期借款×（1－8%/4）＝4 500 長(zhǎng)期借款金額＝（4 500＋15 000）/（1－8%/4）＝19 897.96（元），因長(zhǎng)期借款金額是10 000元的整數(shù)倍，因此，長(zhǎng)期借款為20 000元。（1分） 第一季度末預(yù)計(jì)貨幣資金余額＝－15 000＋20 000×（1－8%/4）＝4 600（元）（1分） 老師，這個(gè)長(zhǎng)期借款×（1－8%/4）看不懂了，都不知道這個(gè)公式

某公司去年年末現(xiàn)金余額110000，每季季末最低現(xiàn)金余額為100000－150000。預(yù)計(jì)4月添置600000的設(shè)備，當(dāng)季支付50%，第3、4季度分別支付20%，30%?，F(xiàn)有未到期長(zhǎng)期借款400000，年利率8%，年末付息。獲得銀行3月期貸款500000，年利率10%，貸款額為10000倍，每季初借入，下季初還本息。預(yù)計(jì)第4季度以現(xiàn)金300000對(duì)外投資。預(yù)計(jì)每季繳納所得稅45000。不考慮其他稅費(fèi)。求每一季期初現(xiàn)金余額。

資料三:企業(yè)在每季度未的理想現(xiàn)金余額是50000元,且不得低于50000元。如果當(dāng)季度現(xiàn)金不足,則向銀行取得短期借款;如果當(dāng)季度現(xiàn)金溢,則償還銀行短期借款。短期借款的年利率為10%,按季度償付利息,借款和還款的數(shù)額須為1000元的整數(shù)倍。假設(shè)新增借款發(fā)生在季度初,歸還借款發(fā)生在季度末。2022年第一季度,在未考慮銀行借款情況下的現(xiàn)金余額(即現(xiàn)金余缺)為26700元。假設(shè)2022年初,企業(yè)沒(méi)有借款。根據(jù)資料三,計(jì)算第一季度現(xiàn)金預(yù)算中,1取得短期借款金額2短期借款利息金額期末現(xiàn)金余額。